La véritable histoire des taux d'intérêt sur les prêts sur salaire

Les plafonds de taux sur les prêts sur salaire ont déjà été mis en œuvre dans plusieurs États. Ces règles ont démontré qu'il est possible de maintenir l'accès des emprunteurs au crédit tout en éliminant les coûts excessifs et en les protégeant contre les pièges de l'endettement. Les prêts sur salaire entraînent des coûts financiers considérables pour les emprunteurs. Ces dépenses sont souvent couvertes par des frais financiers tels que les intérêts et les frais de service.

Frais

Les prêts sur salaire sont souvent présentés comme des solutions simples et rapides pour les crises financières. Cependant, leurs coûts sont fréquemment bien plus élevés que ce qui est annoncé. Les prêteurs sur salaire appliquent des taux d'intérêt exorbitants, et si le prêt est renouvelé continuellement, les frais augmentent rapidement. On appelle cela un "renouvellement". Selon le Bureau de protection financière des consommateurs, jusqu'à 80 % des prêts sur salaire sont renouvelés et finissent par coûter plus que le montant initialement emprunté. Cela s'explique par le fait que le prêteur ajoute des frais à chaque prolongation du prêt. La loi fédérale oblige les prêteurs sur salaire à fournir le taux annuel effectif global (TAEG) pour les frais de financement, ainsi que tout autre coût supplémentaire. Le calcul du TAEG prend en compte la durée du prêt, le solde et les frais afin de donner une représentation réaliste des dépenses. Les TAEG des prêts sur salaire et des prêts sur titre sont souvent bien plus élevés que ceux proposés par les émetteurs de cartes de crédit. Par exemple, le TAEG d'un prêt sur salaire de deux semaines avec des frais de 15 $ pour chaque 100 $ empruntés est d'environ 400 %.

Quand rembourser

Les véritables taux proposés par les prêteurs sur salaire ne sont pas toujours visibles, car ils mettent souvent en avant ce qu'ils appellent des "frais de financement", qui incluent des frais et des intérêts. Selon le Center for Responsible Lending, un prêt sur salaire de 200 $ assorti de frais de 15 $ et dû en deux semaines entraînerait un taux annuel effectif global de 391 %. L'un des principaux facteurs expliquant que la plupart des emprunteurs ne parviennent pas à rembourser leur prêt à la date d'échéance est ce taux élevé. Au lieu de cela, ils paient un coût supplémentaire chaque fois qu'ils prolongent leur prêt de deux semaines supplémentaires. Cela peut rapidement représenter des centaines de dollars de frais supplémentaires, faisant grimper le coût total du prêt bien au-delà de ce que l'emprunteur peut se permettre. Cependant, il existe des alternatives aux prêts sur salaire qui pourraient aider les emprunteurs dans le besoin à éviter des frais exorbitants et à se remettre sur les rails. Par exemple, les églises locales et certaines organisations offrent fréquemment une aide gratuite aux personnes en difficulté. De plus, plusieurs banques communautaires et coopératives de crédit proposent des petits prêts à tempérament à des taux bien inférieurs à ceux des prêteurs sur salaire.

Taux de défaut de paiement

Les taux d'intérêt des prêts sur salaire, nettement plus élevés que ceux de la plupart des cartes de crédit, sont réglementés ou interdits dans de nombreux États. Cependant, les consommateurs devraient comparer les coûts des prêteurs sur salaire à ceux des banques communautaires et des coopératives de crédit, même dans les États où ces prêteurs sont autorisés à facturer des taux d'intérêt à trois chiffres. Les emprunteurs de prêts sur salaire ignorent souvent le taux d'intérêt qu'ils paient, car les prêteurs le dissimulent sous le terme « frais financiers ». Pourtant, les taux annuels effectifs globaux (TAEG), une méthode courante pour calculer les coûts des prêts, permettent aux emprunteurs de comparer les taux et de réaliser des économies. Les coûts des prêts sur salaire peuvent augmenter rapidement, surtout lorsque les débiteurs ne parviennent pas à rembourser leur prêt dans le délai imparti de deux semaines. Selon les estimations du CFPB, 80 % des prêts sur salaire sont renouvelés, ce qui accroît l'endettement mensuel des emprunteurs. Cela peut les plonger dans un cycle d'endettement dont ils ne se libéreront peut-être jamais complètement pendant des années. De plus, cela peut abaisser leur score de crédit et les empêcher d'obtenir des prêts à l'avenir. Heureusement, des options à faible coût sont disponibles auprès des églises locales et des associations caritatives pour ceux qui ont besoin d'une aide financière immédiate.

Options

Les prêts sur salaire peuvent finir par vous coûter bien plus que prévu, même s'ils offrent une solution rapide à un problème urgent de trésorerie. Les prêteurs utilisent souvent des frais – qui peuvent s'accumuler pour atteindre un montant surprenant pendant la durée du prêt – pour masquer leurs taux d'intérêt à trois chiffres. Heureusement, il existe des alternatives aux avances de fonds qui peuvent vous fournir l'argent d'urgence dont vous avez besoin sans imposer des intérêts exorbitants. Renseignez-vous auprès des associations locales, des églises ou des organismes de bienfaisance de votre région pour obtenir de petits prêts avec des taux d'intérêt négligeables ou nuls. De plus, une société de cartes de crédit spécialisée dans l'accompagnement des clients ayant un mauvais crédit ou un historique financier insatisfaisant pourrait vous aider. Plusieurs coopératives de crédit fédérales proposent des prêts alternatifs aux prêts sur salaire, appelés PAL. Ces prêts ont une durée plus longue et des frais moins élevés que les prêts sur salaire. Les termes "prêt alternatif aux prêts sur salaire" et "TAEG plus élevé" peuvent faire référence à des prêteurs différents ayant des critères d'éligibilité plus stricts. Les rédacteurs de NerdWallet sont des experts en la matière qui mènent des recherches approfondies et vérifient les articles pour leur actualité et leur exactitude en utilisant des sources primaires fiables.